معاملات cfd چیست؟ آشنایی با معاملات cfd به زبان ساده

در دنیای مالی، معاملات CFD (قراردادهای تفاضلی) به عنوان یک روش پرطرفدار برای معامله در بازارهای جهانی شناخته می‌شوند. CFDs به شما امکان می‌دهند بر روی قیمت دارایی‌های مختلف، بدون خرید یا فروش فیزیکی آن دارایی، شرط‌بندی کنید. این ابزار مالی جذاب برای سرمایه‌گذاران حرفه‌ای و تازه‌کاران بسیار ایده‌آل است و به آن‌ها امکان می‌دهد در برابر حرکت قیمت دارایی‌ها سود کسب یا زیان داشته باشند.

با مطالعه این مقاله، شما با یکی از پرطرفدارترین و جذاب‌ترین روش‌های معامله در بازارهای مالی، یعنی معاملات CFD، آشنا خواهید شد.

معامله CFD چیست؟

معامله(CFD) روشی برای معامله در بازارهای مالی بدون داشتن دارایی فیزیکی است. در معامله CFD، شما به عنوان یک سرمایه‌گذار، روند صعودی یا نزولی یک دارایی مانند سهام، شاخص‌ها، ارزها، کالاها، نرخ بهره و سایر ابزارهای مالی را پیش‌بینی می‌کنید.

در این نوع معامله، شما دارایی مربوطه را متعلق به خود نمی‌دانید، بلکه فقط در مسیر حرکتی قیمت آن قرار می‌گیرید. عملکرد معامله CFD بر اساس تفاوت قیمت دارایی در دو زمان مشخص میان شما و بروکر فارکس (شرکت معاملاتی) است. اگر قیمت دارایی از زمان ورود شما به معامله تا زمان خروج افزایش یابد، سود خواهید کرد؛ اگر قیمت کاهش یابد، ضرر خواهید داشت.

مزیت اصلی معامله CFD این است که شما می‌توانید به صورت دو طرفه (بلند مدت و کوتاه) معامله کنید، به این معنی که می‌توانید به لطف استفاده از افزایش و کاهش قیمت دارایی‌ها سود ببرید.

مزایای دیگر معامله CFD شامل دسترسی آسان به بازارهای مختلف، ظرفیت استفاده از اهرم مالی (leverage) برای افزایش قدرت خرید و فروش، هزینه‌های کمتر نسبت به خرید فیزیکی دارایی‌ها و امکان حمایت از سایر ابزارهای مالی مانند سهام، ارزها و غیره می‌باشد. مهم است که در معامله CFD ریسک‌های مرتبط با آن را نیز در نظر بگیرید. با توجه به اهرم مالی استفاده شده، می‌توانید سرمایه خود را به سود یا ضرر بزرگتری بکشانید. به علاوه، معامله CFD همچنین ممکن است با هزینه‌های متقابل (swap)، کمیسیون‌های معاملاتی و سایر هزینه‌ها همراه باشد. به هر حال، معامله CFD به شما امکان می‌دهد بر روی روند و قیمت دارایی‌ها بهره‌برداری کنید و بدون داشتن دارایی فیزیکی به نوسانات بازار سرمایه شرکت کنید.

راهنمای انجام معاملات CFDs

معامله با CFDs یک روش محبوب برای معامله در بازارهای مالی است. در ادامه، مراحل اصلی برای شروع معاملات CFDs را توضیح می‌دهیم:

1. در معاملات CFDs می‌توانید در جهت صعودی یا نزولی حرکت کنید.

هنگام انجام معامله‌ی CFDs، شما در حال پیش‌بینی کردن قیمت هستید؛ به این معنی که آیا قیمت یک دارایی بالا خواهد رفت یا پایین خواهد آمد. اگر فکر می‌کنید قیمت دارایی به بالا خواهد رفت، شما “خرید” (صعودی) خواهید کرد و اگر فکر می‌کنید قیمت آن کاهش خواهد یافت، شما “فروش” (نزولی) خواهید کرد. نتیجه‌ی پیش‌بینی شما تعیین کننده‌ی این است که آیا از انجام معامله سود کسب خواهید کرد یا زیان خواهید داشت.

مهم است به ‌یاد داشت که هر دو فرایند “خرید” و “فروش” می‌توانند به زیان منجر شوند و شما باید اطمینان حاصل کنید که CFDs قبل از افتتاح یک موقعیت چگونه عمل می‌کند. همچنین باید اقداماتی را برای مدیریت ریسک خود کنید.

برای افتتاح یک موقعیت صعودی در بروکر ارانته، باید در بخش معاملات CFDs، گزینه “خرید” را انتخاب و برای افتتاح یک موقعیت نزولی، باید گزینه “فروش” را انتخاب کنید.

2. تجارت CFD به صورت لوریج شده

لوریج در تجارت CFD به شما امکان می‌دهد تا با سپرده اولیه کوچکی که به آن مارجین می‌گویند، امکان سرمایه‌گذاری کامل در بازار را داشته باشید. به عبارت دیگر، شما تنها باید درصدی از هزینه “پوزیشن” را به عنوان مارجین پرداخت کنید تا بتوانید به ارزش کامل معامله دسترسی پیدا کنید.

مهم است که به خاطر داشته باشید که سود و زیان‌های ممکن، به صورت چند برابر محاسبه خواهند شد، زیرا بر اساس اندازه کامل پوزیشن شما و نه تنها مارجین محاسبه می‌شوند.

به عنوان مثال، اگر می‌خواهید یک معامله CFD روی 50 سهم Tesla با قیمت هر سهم ۸۰۰ دلار باز کنید، فقط نیاز به ۸۰۰۰ دلار دارید تا به یک موقعیت با ارزش ۴۰۰۰۰ دلار دسترسی پیدا کنید. این به این معنی است که مارجین اولیه شما فقط ۲۰٪ از مجموع ارزش معامله ۴۰۰۰۰ دلار خواهد بود (۸۰۰۰ دلار). اما به یاد داشته باشید که سود یا زیان شما بر اساس ارزش کل موقعیت ۴۰۰۰۰ دلار و نه مارجین ۸۰۰۰ دلار محاسبه خواهد شد.

فرض کنید شما یک موقعیت لوریج شده با مارجین باز می‌کنید. نیازمندی‌های مارجین CFD ممکن است بسته به بازاری که قصد دارید در آن موقعیتی را بگیرید، متغیر باشد. لذا همه بازارهای فارکس نرخ مارجین یکسانی ندارند. به عنوان مثال، برخی از بروکرهای فارکس برای شاخص‌های محبوب مانند FTSE 100 معادل ۵٪ از اندازه کل پوزیشن را به عنوان سپرده درخواست می‌کنند.

3. CFDها به طور مشابهی به بازار اصلی خود عمل می‌کنند

معامله‌گری در CFD به گونه‌ای طراحی شده است تا بازار اصلی مربوطه را به طور نسبتاً دقیق تقلید کند. قیمت‌های CFD فقط توسط حرکت‌های بازار اصلی تعیین می‌شوند. انجام معامله در برخی از دارایی‌ها شامل پرداخت اسپرد می‌شوند، در حالی که معاملات CFD هزینه کمی را به همراه خواهند داشت. به بیان ساده‌تر، همه چیز به بازاری که در آن معامله می‌کنید بستگی دارد.

آیا معامله‌ی CFD مناسب من است؟

معامله‌ی CFD زمانی برای شما مناسب است که به دنبال روشی برای معامله در بازارهای صعودی یا نزولی باشید. همچنین زمانی که بخواهید با استفاده از مارجین موقعیتی را باز کنید، این نوع معامله می‌تواند براش شما مفید باشد. با این حال، معامله‌ی CFD مبتنی‌بر ریسک بوده و ممکن است ضررهای به مراتب بیشتر از مبلغ سپرده اولیه شما برایتان ایجاد کند.

بروکر ارانته به تمامی معامله‌گرانی که قصد انجام معاملات دمو قبل از باز کردن یک حساب واقعی دارند، حساب دمو رایگان ارائه می‌دهد. همچنین، به شما دسترسی به آکادمی ارانته – ابزار آموزشی ما برای معامله‌گران – را می‌دهیم.

چرا تریدرها با CFDها معامله می‌کنند؟

اهرم: از آنجایی که CFDها اغلب مبتنی بر اهرم عمل می‌کنند، مبلغ اولیه‌ای که شما پرداخت می‌کنید، تنها درصدی از ارزش پوزیشن شما محسوب می‌شود.
انعطاف‌پذیری: با توجه به اینکه شما می‌توانید با CFDها به صورت موقعیت‌های خرید (long) یا فروش (short) معامله کنید، می‌توانید بدون در نظر گرفتن جهت حرکت بازارها اقدام به معامله کنید.
مزایای مالیاتی: استفاده از مشتقات اهرمی ممکن است در برخی مناطق مزایای مالیاتی داشته باشد.
معاملات نامحدود: ممکن است بتوانید در برخی بازارها خارج از ساعات معاملات عادی معامله کنید. اما به خاطر داشته باشید که قیمت بازار هنگام بازگشایی ممکن است با قیمت خارج از ساعات معاملات متفاوت باشد.
حفظ دارایی: این امکان را فراهم می‌کند که بخشی از ضررهایتان را با سودهایتان متعادل کنید.

5 مرحله برای تبدیل شدن به یک معامله‌گر CFD

پیش از آن که وارد معاملات CFD شوید، باید به چند نکته مهم توجه کنید. در ادامه 5 نکته مهم در خصوص این سبک از معاملات را بیان می‌کنیم:

1. کارکرد CFDها درک کنید

CFDها عملکرد بازار پایه را تقلید می‌کنند. به عبارت دیگر، شما می‌توانید معامله‌ای را شبیه‌سازی کنید که در صورت افزایش قیمت بازار، سود می‌دهد. همچنین، همزمان می‌توانید یک موقعیت CFD دیگر باز کنید که در صورت کاهش قیمت بازار پایه، سود کسب کنید.

فرض کنید قیمت خرید یک دارایی ۷۵۰۰ دلار است و شما ۵ قرارداد را خریداری می‌کنید. هر قرارداد معادل ۱۰ دلار برای هر نقطه است. بنابراین برای هر نقطه حرکت به سمت بالا، ۵۰ دلار سود می‌کنید و برای هر نقطه حرکت به سمت پایین، ۵۰ دلار زیان می‌کنید (۵ قرارداد ضربدر ۱۰ دلار).

سود و زیان در این معاملات به دلیل محاسبه بر اساس موقعیت کلی ۷۵۰۰ و نه مقدار مارجین، تقویت می‌شوند.

در صورتی که قیمت دارایی ۷۵۰۵ است، اقدام به فروش کنید، سود شما ۲۵۰ دلار خواهد بود. اما، در صورتی که قیمت دارایی ۷۴۹۷ است، اقدام به این کار کنید، زیان شما ۱۵۰ دلار خواهد بود.

لطفا توجه داشته باشید که این سود و زیان شامل هزینه‌ها و کارمزدها نمی‌شود. هزینه‌ها ممکن است شامل کارمزدهای اضافی، کمیسیون، اسپرد و یا هزینه‌های تضمینی باشد.

2. کارکرد سود و زیان در معاملات CFD را درک کنید

برای محاسبه سود یا زیان حاصل از معامله CFD، باید اندازه معامله خود (تعداد کل قراردادها) را با ارزش هر قرارداد ضرب کنید. سپس، آن عدد را با تفاوت نقاط بین قیمت هنگام باز کردن معامله و قیمت هنگام بستن آن ضرب کنید.

3. نحوه انجام معامله در CFD را یاد بگیرید

هنگامی که تصمیم گرفتید در یک بازار خاص معامله کنید، باید نحوه معامله به سبک CFD را بلد باشید. اگر فکر می‌کنید ارزش دارایی مورد نظری که در حال معامله آن هستید کاهش خواهد یافت، شما می‌توانید به سراغ پوزیشن “فروش” بروید (کوتاه مدت). اگر فکر می‌کنید ارزش آن دارایی صعود خواهد کرد، می‌توانید پوزیشن “خرید” را انتخاب کنید (بلند مدت).

شما می‌توانید تمامی موقعیت‌های باز خود را در پلتفرم معاملاتی ارانته نظارت کنید و با کلیک بر روی دکمه “بستن” آن‌ها را متوقف کنید. اگر موقعیت خود را با پوزیشن “خرید” افتتاح کرده‌اید، می‌توانید با فروش تعداد مشابهی قرارداد به قیمت فروش، آن را ببندید – و برعکس.

4. تایم‌فریم‌ها را بشناسید

با CFDها، بسته به بازاری که می‌خواهید در آن موقعیت داشته باشید، می‌توانید در بازار نقدی یا معاملات فیوچرز CFD شروع به معامله کنید.

معاملات اسپات (همچنین به عنوان معاملات نقدی شناخته می‌شود) برای معاملات کوتاه مدت گزینه ایده‌آلی به نظر می‌رسند، زیرا قیمت لحظه‌ای به عنوان قیمت بلادرنگ دارایی محسوب می‌شود. معملا بروکرها برای موقعیت‌های اسپات که تا روز بعد باز نگه داشته می‌شوند، کارمزد جداگانه دریافت می‌کنند.

ناگفته نماند که معاملات فیوچرز CFD برای معاملات میان‌مدت تا بلندمدت ایده‌آل هستند، زیرا به شما امکان می‌دهند قیمت دارایی پایه را در یک تاریخ خاص حدس بزنید. در چنین معاملاتی بسیاری از بروکرها کارمزد دریافت نمی‌کنند. همین امر باعث می‌شود تا تریدرهایی که قصد دارند موقعیت‌های خود را بیش از یک یا دو روز باز نگه دارند، از پرداخت کمیسیون معاف شوند.

5. هنگام معامله CFD از هزینه‌ها مطلع شوید

بیشتر اوقات، هزینه باز کردن یک موقعیت CFD شامل اسپرد می‌شود؛ به این معنی که قیمت خرید و فروش به گونه‌ای تنظیم می‌شود که هزینه انجام معامله را منعکس کند.

اگر یک موقعیت CFD روزانه را پس از پایان معاملات روزانه باز نگه دارید (معمولاً ساعت 22:00 به وقت انگلستان، اگرچه ممکن است برای بازارهای بین‌المللی متفاوت باشد)، هزینه اسپرد از شما دریافت می‌شود. این برای پوشش هزینه حفظ موقعیت شما در بلندمدت است، زیرا شما با اهرم معامله می‌کنید.

سخن پایانی

معاملات CFD یا قراردادهای تفاضلی، یک روش محبوب برای معامله در بازارهای مالی به شمار می‌روند. در این نوع معامله، شما قادرید بر روی قیمت اصلی یک دارایی مالی معامله کنید؛ بدون اینکه آن دارایی را بخرید یا بفروشید. معامله با CFD به شما امکان می‌دهد در بازارهای صعودی و نزولی سود کسب کنید، و بسته به استراتژی خود، اقدام به شرکت در معاملات کوتاه‌مدت یا میان‌مدت کنید. انتخاب یک بروکر مناسب، آموزش و تحلیل دقیق قبل از معامله، و ایجاد یک حساب معاملاتی، مراحل مهمی در شروع معاملات CFD می‌باشند. با توجه به این موارد و تمرکز بر ریسک مدیریت، معاملات CFD می‌توانند برای شما یک فرصت موفقیت‌آمیز در بازارهای مالی باشند. البته فراموش نکنید که شرکت در دوره‌های آموزش فارکس می‌تواند شما را با اصطلاحات فارکس و نحوه انجام معاملات آشنا کند.