معرفی شاخص نزدک و ارتباط آن با دلار و سایر شاخص ها

در سال ۱۹۷۱، نزدک با معرفی نخستین بازار الکترونیکی سهام جهان، تحولی شگرف در بازارهای مالی ایجاد کرد. این نوآوری، نیاز به سالن‌های معاملات سنتی و معاملات حضوری را برطرف ساخت. پس از گذشت ۵۰ سال، نزدک به عنوان بزرگ‌ترین بازار الکترونیکی سهام جهان و دومین بازار بزرگ از نظر ارزش بازار شناخته می‌شود. نزدک نه تنها به بستر فعالیت شرکت‌های تریلیون دلاری تبدیل شده است، بلکه نمادی از نوآوری، رشد، تنوع و جذابیت جهانی نیز محسوب می‌شود. 

شاخص کامپوزیت نزدک: 

مجموعه شرکت‌های فهرست‌شده در بازار سهام نزدک، به بهترین شکل توسط شاخص کامپوزیت نزدک (Nasdaq Composite Index) نمایندگی می‌شود. این شاخص که در رسانه‌ها عموماً با نام «نزدک» شناخته می‌شود، بیش از ۳۰۰۰ سهم را پوشش می‌دهد که همگی در بازار سهام نزدک فهرست شده‌اند. کامپوزیت نزدک به قدمت خود بورس است و با شاخص محبوب دیگری به نام نزدک ۱۰۰ متفاوت است. شاخص نزدک ۱۰۰ در سال ۱۹۸۵ راه‌اندازی شد و شامل ۱۰۰ شرکت برتر غیرمالی فهرست‌شده در بورس نزدک است. 

کامپوزیت نزدک یک شاخص بر اساس ارزش بازار است و به سادگی ارزش کل سهام فهرست شده خود را نشان می‌دهد. سهام عادی، سهام ممتاز و معادل‌های سهام عادی مانند ADRها از جمله اوراق بهادار واجد شرایط برای این شاخص هستند. با این حال، اوراق قرضه قابل تبدیل، گواهی‌ها، صندوق‌های بسته‌نشین فهرست‌شده در نزدک، صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETF)، سهام ممتاز و سایر اوراق بهادار مشتقه از این شاخص حذف شده‌اند. 

چه شرکت‌هایی در نزدک کامپوزیت حضور دارند؟ 

بخش فناوری با بیش از نیمی از وزن شاخص، بیشترین سهم را در کامپوزیت نزدک دارد. پس از آن، بخش خدمات مصرف‌کننده با حدود ۲۰ درصد و بخش مراقبت‌های بهداشتی با حدود ۱۰ درصد قرار دارند. کالاهای مصرفی، خدمات مالی و صنایع نیز به ترتیب با سهم‌هایی در حدود ۸، ۷ و ۶ درصد در این شاخص حضور دارند. سایر صنایع مانند خدمات عمومی، نفت و گاز، مواد اولیه و مخابرات سهم کمتری از این شاخص را به خود اختصاص داده‌اند. 

از نظر تعداد شرکت‌ها، بخش مراقبت‌های بهداشتی با بیش از نهصد شرکت، بزرگترین بخش در کامپوزیت نزدک است. 

ترکیب کامپوزیت نزدک همواره در حال تغییر است و شامل شرکت‌هایی با سابقه طولانی در بورس تا شرکت‌های تازه تاسیس شده‌ای است که از طریق عرضه اولیه سهام وارد بازار شده‌اند. همچنین، برخی شرکت‌ها از بورس‌های دیگر به نزدک منتقل شده‌اند. به عنوان مثال، شرکت‌هایی مانند پپسی‌کو، کرافت هاینز، آسترازنکا و هانیول اینترنشنال از بورس نیویورک به نزدک منتقل شده‌اند. 

در ادامه، ۲۰ سهم برتر شاخص کامپوزیت نزدک را مشاهده می‌کنید: 

  • اپل (AAPL) 
  • مایکروسافت (MSFT) 
  • آمازون (AMZN) 
  • فیسبوک (FB) 
  • آلفابت کلاس C (GOOG) 
  • تسلا (TSLA) 
  • آلفابت کلاس A (GOOGL) 
  • انویدیا (NVDA) 
  • پی‌پال (PYPL) 
  • اینتل (INTC) 
  • کامکست (CMCSA) 
  • نتفلیکس (NFLX) 
  • آدوبی (ADBE) 
  • سیسکو (CSCO) 
  • پپسی‌کو (PEP) 
  • برادکام (AVGO) 
  • تگزاس اینسترومنتس (TXN) 
  • تی-موبایل (TMUS) 
  • کاستکو عمده‌فروشی (COST) 
  • کوالکام (QCOM) 

عملکرد کلی شاخص نزدک کامپوزیت 

شاخص کامپوزیت نزدک اغلب با شاخص‌های S&P 500 و داوجونز مقایسه می‌شود. پس از ترکیدن حباب دات‌کام، از سال ۲۰۰۳ تا ۲۰۲۰، نزدک در ۱۲ سال از مجموع ۱۸ سال، عملکردی بهتر از S&P 500 داشته است و در ۱۴ سال نیز از داوجونز پیشی گرفته است. همچنین، در دوره پس از رکود بزرگ (۲۰۰۹ تا ۲۰۲۰)، نزدک در ۱۰ سال عملکرد بهتری نسبت به S&P 500 و داوجونز از خود نشان داده است. 

نحوه سرمایه‌گذاری در نزدک 

ساده‌ترین راه برای سرمایه‌گذاران خرده‌پا جهت مشارکت در عملکرد شاخص کامپوزیت نزدک، سرمایه‌گذاری در صندوق معاملاتی بورسی (ETF) Fidelity است. صندوق معاملاتی بورسی شاخص کامپوزیت نزدک Fidelity (ONEQ) که در سال ۲۰۰۳ تأسیس شد، به طور مستقیم شاخص کامپوزیت نزدک را دنبال می‌کند. بر اساس چشم‌انداز این صندوق، از روش‌های نمونه‌گیری آماری استفاده می‌شود که عواملی مانند ارزش بازار، صنایع، بازدهی سود سهام، نسبت قیمت به درآمد (P/E)، نسبت قیمت به ارزش دفتری (P/B) و رشد درآمد را در نظر می‌گیرد تا پرتفویی از اوراق بهادار فهرست‌شده در شاخص کامپوزیت نزدک ایجاد شود که مشخصات سرمایه‌گذاری مشابهی با کل شاخص داشته باشد. 

این ETF حداقل ۸۰ درصد از دارایی‌های خود را در سهام عادی تشکیل‌دهنده شاخص سرمایه‌گذاری می‌کند. صندوق ONEQ با دارایی تحت مدیریت ۴.۱ میلیارد دلار و نسبت هزینه ۰.۲۱ درصد، یکی از گزینه‌های محبوب برای سرمایه‌گذاری در نزدک است. علاوه بر ETF، صندوق شاخص کامپوزیت نزدک Fidelity (FNCMX) نیز گزینه دیگری برای سرمایه‌گذاری در این شاخص محسوب می‌شود. 

تاثیر شاخص نزدک بر بازار فارکس 

شاخص نزدک به عنوان یکی از مهم‌ترین شاخص‌های بازار سهام جهان، تاثیر بسزایی بر بازار فارکس دارد. این شاخص که عمدتا شرکت‌های فناوری را در خود جای داده، به عنوان یک شاخص پیشرو در بازارهای مالی شناخته می‌شود. تغییرات در شاخص نزدک اغلب به عنوان نشانه‌ای از وضعیت کلی اقتصاد ایالات متحده و به خصوص بخش فناوری تلقی می‌شود. 

چگونه شاخص نزدک بر فارکس تاثیر می‌گذارد؟ 

  • نوسانات ارزی: زمانی که شاخص نزدک به شدت افزایش یا کاهش پیدا می‌کند، سرمایه‌گذاران به دنبال جابه‌جایی سرمایه خود بین بازارهای مختلف هستند. این امر می‌تواند منجر به نوسانات شدید در نرخ ارز شود. به عنوان مثال، اگر شاخص نزدک به شدت افزایش یابد، ممکن است تقاضا برای دلار آمریکا افزایش یافته و در نتیجه ارزش دلار نسبت به سایر ارزها تقویت شود. 
  • تمایل به ریسک: عملکرد شاخص نزدک به عنوان یک شاخص ریسک تلقی می‌شود. زمانی که شاخص نزدک در حال صعود است، به طور کلی نشان‌دهنده تمایل بالای سرمایه‌گذاران به ریسک است. در این شرایط، سرمایه‌گذاران تمایل بیشتری به سرمایه‌گذاری در دارایی‌های پرریسک مانند ارزهای کشورهای نوظهور دارند. برعکس، کاهش شاخص نزدک می‌تواند نشان‌دهنده افزایش بی‌میلی سرمایه‌گذاران به ریسک باشد و منجر به تقاضا برای ارزهای امن مانند دلار آمریکا و ین ژاپن شود. 
  • تاثیر بر سایر بازارها: تغییرات در شاخص نزدک نه تنها بر بازار فارکس، بلکه بر سایر بازارهای مالی مانند بازار کالا و بازار اوراق بهادار نیز تاثیرگذار است. به عنوان مثال، افزایش شاخص نزدک می‌تواند به افزایش تقاضا برای کالاهایی مانند نفت و مس منجر شود، زیرا این کالاها در فرآیند تولید محصولات فناوری مورد استفاده قرار می‌گیرند. 

در نتیجه، شاخص نزدک به عنوان یک شاخص پیشرو، نقش مهمی در تعیین جهت حرکت بازار فارکس ایفا می‌کند. هر تریدر فارکس باید تغییرات این شاخص را به دقت رصد کند و آن را در تحلیل‌های خود لحاظ نماید. با این حال، عوامل دیگری مانند سیاست‌های پولی بانک‌های مرکزی، رویدادهای سیاسی و اقتصادی و داده‌های اقتصادی نیز بر بازار فارکس تاثیرگذار هستند و نمی‌توان تنها به شاخص نزدک تکیه کرد. 

سخن پایانی 

شاخص نزدک، به عنوان قلب تپنده فناوری و نوآوری، تأثیری عمیق بر بازارهای مالی، از جمله بازار ارز، گذاشته است. نوسانات این شاخص، که عمدتاً متشکل از شرکت‌های بزرگ فناوری است، می‌تواند بر نرخ ارز دلار و سایر ارزهای جهانی تأثیرگذار باشد. درک این ارتباط پیچیده و در نظر گرفتن آن در کنار سایر عوامل اقتصادی، سیاسی و اجتماعی، برای سرمایه‌گذاران و تحلیلگران بازارهای مالی بسیار حائز اهمیت است. با این حال، به خاطر داشته باشید که بازارهای مالی پیچیده و پویا هستند و پیش‌بینی دقیق حرکت آن‌ها دشوار است. بنابراین، انجام تحلیل‌های جامع و متنوع و بهره‌گیری از مشاوره‌های حرفه‌ای، قبل از هرگونه تصمیم‌گیری سرمایه‌گذاری، ضروری است. در صورتی که قصد یادگیری تریدر در بازارهای مالی را دارید می‌توانید در دوره‌های آموزش فارکس حرفه ای و آموزش فارکس برای مبتدیان شرکت کنید. 

به صورت آزمایشی شروع کنید

ایجاد حساب
×

Search