• انتظار می رود فدرال رزرو نرخ بهره را بدون تغییر نگه دارد ولی لحن پاول ممکن است بر مسیر دلار امریکا اثرگذار باشد.
• بانک انگلستان احتمالاً نرخ بهره را کاهش می‌دهد؛ ضعف اقتصاد بریتانیا تصمیم‌گیری را دشوار کرده است.
• انتظار می‌رود داده‌های اشتغال کانادا نشانه‌هایی از احیا را نشان دهد.

چه پیش رو داریم؟

بازارها خود را برای یک هفته پرتلاطم دیگر آماده می‌سازند؛ هفته‌ای که فدرال رزرو و بانک انگلستان در مرکز توجه قرار دارند.
بازار کار ایالات متحده در ماه آوریل بار دیگر فراتر از انتظارات ظاهر شد و با رشد اشتغال قوی‌تر از پیش‌بینی‌ها و ثبات نرخ بیکاری، روایت تاب‌آوری اقتصاد را علی‌رغم تنش‌های تجاری و چالش‌های مالی تأیید کرد. اگرچه رشد دستمزدها اندکی کاهش یافت و نگرانی‌های فوری درباره تورم را کاهش داد، اما این داده‌ها انتظارات برای کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو در آینده نزدیک را تضعیف کردند و باعث شدند دلار آمریکا در محدوده مشخصی باقی بماند.

در همین حال، اعلام آمادگی چین برای ازسرگیری مذاکرات تجاری با ایالات متحده، موجی از خوش‌بینی را در بازارهای جهانی به وجود آورد، به رشد شاخص‌های سهام کمک کرد و فضای «ریسک‌پذیر» را تقویت نمود؛ امری که به نفع ارزهای حساس به ریسک مانند دلار استرالیا و نیوزیلند تمام شد و در مقابل، بر دارایی‌های امن مانند ین ژاپن، فرانک سوئیس و طلا فشار وارد کرد.

با این حال، به دلیل تداوم تنش‌های ژئوپلیتیکی و تهدیدهای تعرفه‌ای حل‌نشده، بازار ارز و کالا ممکن است همچنان با نوساناتی همراه باشد تا زمانی که سیاست‌های روشنی از سوی بانک‌های مرکزی و مقامات دولتی ارائه شود.

در بازار سهام، شاخص داوجونز تلاش می‌کند منطقه شکسته‌شده اخیر خود را پس بگیرد. از سوی دیگر، دلار امریکا که در ماه آوریل به زیر سطح ۱۰۰ سقوط کرده بود، همچنان نتوانسته جایگاه خود را بازیابد.

تصمیم‌گیری فدرال رزرو در ۷ مه و سخنرانی جروم پاول در کنفرانس خبری، نقشی کلیدی در مسیر آینده جفت‌ارزهای دلاری ایفا خواهد نمود.

در سمت بریتانیا، تصمیم‌گیری روز پنج‌شنبه بانک انگلستان می‌تواند دیدگاه روشنی نسبت به چالش موازنه میان تورم پایدار و رشد متوقف‌شده ارائه دهد.

معامله‌گران همچنین باید به داده‌های بازار کار کانادا و نیوزیلند و آمار تورم سوئیس در ابتدای هفته توجه داشته باشند؛ چرا که این داده‌ها می‌توانند سرنخ‌هایی از روند رشد منطقه‌ای فراهم آورند.

جمع‌بندی:

تقارن نشست‌های سیاست‌گذاری فدرال رزرو و بانک انگلستان، چارچوبی تعیین‌کننده برای هفته‌ای مبتنی بر داده‌ها ایجاد نموده است. با کاهش تدریجی تورم و ترکیب داده‌های اشتغال قوی و ضعیف، انتظار می‌رود بانک‌های مرکزی در موضعی محتاطانه انبساطی ظاهر شوند.

برای معامله‌گران، نوسانات قابل‌توجه در جفت‌ارزهای USD، GBP و CAD پیش‌بینی می‌شود، در حالی‌که شاخص‌های سهام و احساس ریسک در بازار، تابع راهنمایی‌های آینده‌نگر خواهند بود.

بینش‌های بازار: نمودارهای کلیدی برای پیگیری

AUD/CHF – نمودار روزانه

بررسی تکنیکال:

جفت‌ارز دلار استرالیا/فرانک سوئیس پس از سقوط به پایین‌ترین سطوح چند سال اخیر در آوریل، اکنون نشانه‌هایی از احیای صعودی نشان می‌دهد. قیمت در حال تثبیت بالای سطح فیبوناچی ۶۱.۸٪ در ۰.۵۲۹۷ و در نزدیکی مقاومت کلیدی ۰.۵۳۴۰ قرار دارد. RSI در سطح ۵۱ خنثی بوده و MACD نیز با عبور از خط سیگنال، سیگنال صعودی صادر کرده که نشان‌دهنده قدرت‌گیری حرکت افزایشی است.

سطوح کلیدی:

• مقاومت: ۰.۵۳۴۰ – ۰.۵۳۷۲ – ۰.۵۴۱۱
• حمایت: ۰.۵۲۹۷ – ۰.۵۲۲۶

گرایش بازار:

صعودی در صورتی که قیمت بالای ۰.۵۲۹۷ باقی بماند؛ در صورت شکست مقاومت‌ها، مسیر برای صعود تا ۰.۵۴۱۱ هموار می‌شود.

US30 (داوجونز) – نمودار روزانه

بررسی تکنیکال:

شاخص داوجونز موفق به شکست سقف بازار در سطح ۴۰,۹۱۵ شده و اکنون در حال آزمودن مقاومت ۴۱,۲۳۳ است. شاخص RSI در سطح ۵۵ نشان می‌دهد فضا برای رشد بیشتر وجود دارد و MACD نیز مثبت شده که ادامه روند را تأیید می‌کند. در صورتی که قیمت نتواند بالای سطح ۴۱,۰۰۰ باقی بماند، احتمال اصلاح نزولی وجود خواهد داشت.

سطوح کلیدی:

• مقاومت: ۴۱,۲۳۳ – ۴۱,۷۵۶ – ۴۲,۸۲۷
• حمایت: ۴۰,۹۱۵ – ۳۹,۷۳۳

گرایش بازار:

صعودی تا زمانی که قیمت بالای ۴۰,۹۱۵ باقی بماند؛ امکان ادامه روند صعودی وجود دارد.

رویدادها و اعلامیه‌های بازار

تمامی زمان‌ها به وقت اروپای شرقی 3GMT+ است.

دوشنبه، ۵ مه

• ۰۹:۳۰ – سوئیس (CHF) – شاخص قیمت مصرف‌کننده ماهانه: پیش‌بینی می‌شود نرخ تورم به ۰.۲۰٪ افزایش یابد؛ نشان‌دهنده ثبات فشارهای قیمتی داخلی.
• ۱۷:۰۰ – ایالات متحده (USD) – شاخص PMI بخش خدمات ISM: پیش‌بینی شده در سطح ۵۰.۲ باقی بماند؛ درست بالای مرز رشد و انقباض. این شاخص نبض حیاتی بخش خدمات ایالات متحده تلقی می‌شود.

سه‌شنبه، ۶ مه

• رویداد با اهمیت بالا برنامه‌ریزی نشده است.

چهارشنبه، ۷ مه

• ۰۱:۴۵ – نیوزیلند (NZD) – تغییرات اشتغال فصلی و نرخ بیکاری: انتظار می‌رود بازار کار نشانه‌هایی از بهبود نشان دهد؛ هرچند نرخ بیکاری احتمالاً به ۵.۳۰٪ افزایش می‌یابد.
• ۲۱:۰۰ – ایالات متحده (USD) – نرخ بهره فدرال رزرو: انتظار می‌رود در ۴.۵۰٪ باقی بماند؛ اما با لحن انبساطی در واکنش به داده‌های کلان ضعیف.
• ۲۱:۰۰ – ایالات متحده (USD) – بیانیه نشست کمیته بازار آزاد (FOMC)
• ۲۱:۳۰ – ایالات متحده (USD) – کنفرانس خبری فدرال رزرو: سخنان پاول در این کنفرانس، برای مسیر آتی دلار امریکا تعیین‌کننده خواهد بود.

پنج‌شنبه، ۸ مه

• ۱۴:۰۰ – بریتانیا (GBP) – بیانیه سیاست پولی و تصمیم نرخ بهره بانک انگلستان: انتظار می‌رود نرخ بهره به ۴.۲۵٪ کاهش یابد؛ نتیجه آرای سیاست‌گذاران نیز با دقت تحلیل خواهد شد.
• ۱۵:۳۰ – ایالات متحده (USD) – درخواست‌های جدید بیمه بیکاری: پیش‌بینی شده در سطح ۲۴۱ هزار باقی بماند؛ نشانه‌ای از خنک شدن بازار کار.

جمعه، ۹ مه

• ۱۱:۴۰ – بریتانیا (GBP) – سخنرانی رئیس بانک انگلستان، اندرو بیلی: اظهارات پس از تصمیم می‌تواند حاوی راهنمایی‌هایی نسبت به مسیر آتی سیاست باشد.
• ۱۵:۳۰ – کانادا (CAD) – تغییرات اشتغال و نرخ بیکاری: انتظار می‌رود پس از افت شدید در ماه قبل، نشانه‌هایی از احیای بازار کار نمایان شود.

خبرنامه هفتگی Errante به شما کمک می‌کند تا در دنیای مالی پیشتاز باشید. با اطلاعات به‌روز آگاه بمانید و تصمیمات استراتژیک بگیرید.